Impact of US Elections on Indian Stock Market.
                     IMPACT OF US ELECTIONS 
ON INDIAN STOCK MARKET
INTRODUCTI
• W i t h  t h e  U . S .  p r e s i d e n ti a l  r a c e  h a n g i n g  i n  
t h e  b a l a n c e ,  i n v e s t o r s  a c r o s s  t h e  g l o b e  
a r e  bOr a c i nNg  f o r  u n c e r t a i n t y  a n d  a s s e s s i n g  w h a t  a  c h a n g e  i n  p o l i ti c a l  p o w e r  c o u l d  
m e a n  f o r  t h e  m a r k e t s .
Source: bloombergquint.com 2
INDIA’S STOCK 
MARKET
• I n d i a ’s  i n f o r m a ti o n  t e c h n o l o g y  a n d  
p h a r m a  s t o c k s  a r e  a m o n g  t h o s e  t h a t  
i n v e s t o r s  w i l l  b e  w a t c h i n g  c l o s e l y  a s  t h e y  
a w a i t  t h e  o u t c o m e  o f  U . S .  p r e s i d e n ti a l  
e l e c ti o n .
Source: livemint.com 3
TOP 
•PD rEu g  Rm a kFe r sO a n dR s oMft w aEr e  e x p o r t e r s  a r e  t h e  t o p  p e r f o r m e r s  i n  I n d i a ’Rs  $ 2S. 1  t r i l l i o n  
e q u i t y  m a r k e t  t h i s  y e a r  a m i d  t h e  
p a n d e m i c .  
Source: livemint.com 4
TAXATION, 
TRADE & 
•PT hOe  r eLs uIl tC o fI Et h eS v o t e  c o u l d  h a v e  a  b e a r i n g  o n  t h e s e  c o m p a n i e s  t h r o u g h  
t a x a ti o n ,  t r a d e  a n d  i m m i g r a ti o n  p o l i c i e s ,  
a n d  c u r r e n c y  m o v e m e n t s .  
Source: livemint.com 5
BIGGEST 
BENEFICIARIES IN 
•AM oSr eI bAr o a d l y,  I n d i a  i s  s e e n  e m e r g i n g  a s  o n e  o f  t h e  b i g g e s t  b e n e fi c i a r i e s  i n  A s i a  
P a c i fi c  f r o m  t h e  e l e c ti o n ,  i r r e s p e c ti v e  o f  
t h e  o u t c o m e .
Source: livemint.com 6
NIFTY50 INDEX 
• T h e  I n d i a n  s t o c k  m a r k e t  e n d e d  o v e r  o n e  
p e r  c e n t  h i g h e r  o n  Tu e s d a y  o n  t h e  b a c k  o f  
f a v o r a b l e  g l o b a l  c u e s .  
• T h e  b e n c h m a r k  S & P  B S E  S e n s e x  r e c l a i m e d  
t h e  c r u c i a l  4 0 , 0 0 0  l e v e l ,  t o  e n d  a t  4 0 , 2 6 1 ,  
u p  5 0 4  p o i n t s  a n d  t h e  N i ft y 5 0  i n d e x  
c l o s e d  a t  1 1 , 8 1 3 ,  u p  1 4 4  p o i n t s .
Source: www.business-standard.com 7
GLOBAL 
FINANCIAL 
• G l o b a l  fi n a n c i a l  m a r k e t s  r e m a i n e d  o n  t h e  
Me d gAe  aRs  tKh e  Er a cTe  fSo r   U S  p r e s i d e n ti a l  p o l l  
e n t e r s  t h e  fi n a l  l a p .
• E u r o p e a n  s t o c k  m a r k e t s  r o s e  i n  e a r l y  
t r a d i n g  o n  Tu e s d a y  a s  i n v e s t o r s  b e t  o n  a  
c l e a r  w i n  f o r  J o e  B i d e n .  
Source: www.business-standard.com 8
ASIA FINANCIAL 
MARKETS 
• I n  A s i a ,  S o u t h  K o r e a ’s  m a i n  i n d e x  
a d v a n c e d  1 . 7  p e r  c e n t  a n d  H o n g  K o n g ’s  
i n d e x  s p r i n t e d  2 . 2  p e r  c e n t  h i g h e r.
Source: www.business-standard.com 9
SCENARIO 1: 
BIDEN WINS 
• B i d e n  i s  e x p e c t e d  t o  r a i s e  t a x e s ;  b i g  
t e c h n o l o g y  c o m p a n i e s  c o u l d  f a c e  m o r e  
s c r u ti n y ;  r e n e w a b l e  e n e r g y  w i l l  b e  i n  
f o c u s  a n d  s p e n d i n g  o n  h e a l t h  a n d  
e d u c a ti o n  w i l l  i n c r e a s e .
• Tr a d e  i s  l i k e l y  t o  w a l l o w  i n  m o r e  
p r e d i c t a b l e  p o l i c i e s  b u t  a  s h a r p  e a s i n g  o f  
t r a d e  t e n s i o n s  c o u l d  w e i g h  o n  I n d i a n  
b e n e fi c i a r i e s
Source: economictimes.indiatimes.com 10
SCENARIO 2: 
TRUMP WINS
• D o n a l d  i s  l i k e l y  t o  f o c u s  o n  h i s  e x i s ti n g  
p o l i c i e s ,  w h i l e  a l s o  p r e s s u r i n g  f o r  a  
s ti m u l u s  a s  s o o n  a s  p o s s i b l e .
• I f  Tr u m p  r e c l a i m s  p r e s i d e n c y  w e  c o u l d  
h a v e  a n  e n s u i n g  s t o c k  m a r k e t  r a l l y  a n d  
s t r o n g e r  U S  d o l l a r,  a s  i n v e s t o r s  w i l l  b e  
p l e a s e d  w i t h  t h e  f a c t  t h a t  U S  c o r p o r a t e  
t a x e s  w i l l  r e m a i n  l o w.  
Source: economictimes.indiatimes.com 11