Saudi Arabian Holding Companies: Structure, Benefits, and Setup Process 
                     Saudi Arabian Holding Companies: Structure, Benefits, and Setup Process 
 
Holding companies play a pivotal role in Saudi Arabia’s evolving business 
landscape, offering businesses and families a structured approach to managing 
investments, assets, and corporate governance. 
 
These entities are often used to oversee multiple subsidiaries, mitigate risks, 
enhance financial performance, and optimize tax efficiency. With Saudi Arabia’s 
economic diversification and increasing global investments, holding companies 
have gained prominence as vehicles for long-term strategic growth. 
 
This blog explores how holding companies work in Saudi Arabia, their advantages,
and the process for a holding company formation in Saudi Arabia. 
 
AN OVERVIEW OF HOLDING COMPANIES IN SAUDI ARABIA 
 
1. What Is a Holding Company? 
A holding company is a legal entity that owns shares, interests, or assets in 
subsidiary businesses without directly engaging in operational activities. Instead, it
helps in effective financial management and gives strategic direction to its 
subsidiaries. 
 
In Saudi Arabia, holding companies are commonly used by families, investors, and
enterprises to streamline management and safeguard assets. These entities facilitate
wealth preservation, efficient tax planning, and business continuity across 
generations. 
 
2. Key Functions of a Holding Company in Saudi Arabia 
 
 Asset Protection – Holding companies safeguard assets by separating 
liabilities between subsidiaries. 
 Financial Management – They provide a centralized framework for 
investment allocation and financial planning. 
 Risk Diversification – By managing multiple subsidiaries across various 
sectors, holding companies reduce business risks. 
 Regulatory Compliance – They ensure subsidiaries adhere to corporate 
governance and tax laws. 
 Operational Oversight – Parent companies can appoint leadership teams 
and influence decision-making across subsidiaries. 
 
3. Legal Structure of a Holding Company in Saudi Arabia 
Under Saudi Arabia’s New Company Law 2023, holding companies can be 
established as one of the following legal structures: 
 
1. Joint-Stock Company – Suitable for large businesses planning to expand or
attract external investors. 
2. Simplified Joint-Stock Company – Offers flexibility in ownership and 
governance, commonly used by investment groups. 
3. Limited Liability Company – The most common structure for family 
businesses and private investment groups. 
 
Each structure has specific regulations on capital requirements, governance, and 
reporting obligations. The choice depends on the company’s growth strategy, 
investment model, and risk appetite. 
 
4. Process to Set Up a Holding Company in Saudi Arabia 
 
Step 1: Develop a Business Strategy 
Before setting up a holding company, define key objectives, investment focus, 
governance policies, and operational structure. This includes: 
 
 Identifying target industries or assets for acquisition. 
 Defining subsidiary management strategies. 
 Planning for financial and tax optimization. 
 
Step 2: Choose a Legal Structure 
Select the most appropriate structure based on the company's goals and regulatory 
requirements. 
 
Step 3: Register with the Ministry of Commerce and Investment (MOCI) 
All holding companies must be officially registered with MOCI. The process 
involves: 
 
 Selecting a company name and ensuring it meets regulatory standards. 
 Preparing and submitting Articles of Association (AoA). 
 Declaring the ownership structure and capital distribution. 
 
Step 4: Obtain Licensing from the Ministry of Investment in Saudi Arabia 
(MISA) 
Holding companies must secure necessary permits and approvals from MISA, 
depending on their intended business activities. 
 
Step 5: Determine Share Capital Requirements 
The minimum capital requirement depends on the chosen legal structure. For 
instance: 
 
 JSCs often require higher capital thresholds. 
 LLCs and SJSCs have more flexible capital requirements. 
 
Step 6: Appoint a Board of Directors 
The company must designate qualified directors or managers who meet the 
eligibility standards set by MISA. This leadership team will oversee: 
 
 Investment decisions. 
 Subsidiary performance and risk management. 
 Corporate governance and reporting. 
 
Step 7: Open a Corporate Bank Account 
A Saudi bank account is required to manage financial transactions, capital 
investments, and tax payments. 
 
Step 8: Secure Office Premises 
While holding companies are not operational entities, they must still establish a 
registered business address in Saudi Arabia. 
 
Step 9: Comply with Tax and Regulatory Obligations 
 Register for taxation and corporate governance compliance. 
 Ensure adherence to Saudi tax laws and financial reporting standards. 
 If structured as a JSC, consider the requirement to have local Saudi investors
or partners. 
 
5. Benefits of a Holding Company in Saudi Arabia 
 
- Asset Diversification and Risk Management 
Holding companies spread investments across multiple sectors, reducing risk 
exposure and enhancing portfolio resilience. 
 
- Tax Benefits 
Saudi Arabia offers tax incentives for holding companies, including: 
 Reduced tax rates on profits from subsidiary investments. 
 Potential exemptions on certain earned profits. 
 
- Financial Oversight and Capital Distribution 
Holding companies provide a centralized financial management system, ensuring 
capital is allocated efficiently across subsidiaries. 
 
- Streamlined Corporate Governance 
With a structured governance framework, holding companies: 
 Standardize business operations. 
 Implement effective risk management strategies. 
 Enhance regulatory compliance. 
 
- Wealth Preservation and Transfer Planning 
Holding companies facilitate seamless intergenerational wealth transfer, ensuring 
long-term financial stability. 
 
- Market Expansion Opportunities 
Establishing a Saudi holding company provides direct access to the MENA region, 
supporting regional and international expansion. 
 
- Attractive to Financial Investors 
Many institutional and private investors seek to partner with holding companies 
due to their diversified investment portfolios and expert management. 
 
- Enhanced Asset Protection 
By separating business entities, holding companies shield assets from liabilities or 
financial risks faced by individual subsidiaries. 
 
How Can Nimbus Consultancy Help? 
Establishing a holding company in Saudi Arabia requires careful planning, 
compliance with legal frameworks, and a solid business strategy. Our team of 
experts provides comprehensive support in: 
 
 Business structuring and regulatory compliance. 
 Legal and financial advisory. 
 Navigating MISA and MOCI procedures. 
 Optimizing tax and investment strategies.